El Palacio Real se encontraba construido en la parte sur occidental de la Plaza Mayor, el cual tenia una extensión de ciento sesenta varas castellanas en el lado frontal, de norte a sur, y doscientas veinte varas castellanas de fondo.
La construccion del Palacio Real se inicio en el año de 1768, y se llevo once años años para su construccion, ya que fue inaugurado por el entonces presidente del Reino de Guatemala Matias de Galvez en el año de 1779, contaba con varias oficinas entre las que se encontraban el Cuartel de Dragones, la Sala de Armas, la Real Audiencia, la Casa de la Moneda, la Capitanía General, la del Tesoro Real y la Carcel.
